In this paper i analyze the problem faced by an investor expecting to receive a cash flow in a foreign currency. The investor is assumed to be exposed to long-term exchange rate risk, having no access to long-term forward contracts to hedge perfectly. Under non stochastic interest rates the investor is able to hedge perfectly using short-term forward contracts, but perfect hedging is not possible when we consider interest rates to be stochastic. I present here a simulation-based methodology to obtain optimal hedging under stochastic interest rates (i.e. when perfect hedging can not be reached). Then, i explore how we quality of the hedging to be reached depends on some key factors such as the volatility of the exchange rate, the volatility of the interest rates, and the degree of correlation among the stochastic variables considered.En este artículo analizo el problema que enfrenta un inversionista que recibirá un flujo de caja en moneda extranjera en una cierta fecha futura. Este inversionista está expuesto entonces a riesgo cambiario, en particular si no hay disponibilidad de contratos forward con extensión similar que le permitan hacer cobertura perfecta. El riesgo puede ser eliminado en un mundo con tasas de interés determinísticas incluso con contratos forward de corto plazo, pero la cobertura perfecta no es posible si hay tasas de interés estocásticas. Aquí se presenta una metodología que permite obtener en este segundo escenario la mejor cobertura posible, a la que se denomina cobertura óptima. Luego se evalúa para un ejemplo concreto la calidad de esta cobertura y cómo depende esta de ciertos parámetros clave de interés, o el grado de correlación entre las variables consideradas.